整體看好機器人、傳統(tǒng)制造轉(zhuǎn)型、LNG 設(shè)備及油服、海工產(chǎn)業(yè)四大方向。
重點推薦:巨星科技、南方泵業(yè)、金卡股份、寶鼎重工、森遠股份、吉艾科技、杰瑞股份、中海油服、亞星錨鏈、金明精機、興源過濾、永貴電器、機器人、上海佳豪、上海機電、富瑞特裝、中國南車、海油工程、徐工機械、太陽鳥。
機器人及自動化:工信部機器人產(chǎn)業(yè)“十三五”規(guī)劃正加速制定,行業(yè)高景氣持續(xù)。行業(yè)中合作和并購不斷催化,或為國產(chǎn)企業(yè)帶來跨越式發(fā)展。隨著人工智能和性價比改善,個人機器人(PR)或復(fù)制個人電腦(PC)走入家庭的發(fā)展道路,成為下一個互聯(lián)網(wǎng)終端,市場空間較工業(yè)機器人更加廣闊。重點推薦巨星科技、博實股份、機器人。
能源裝備及油服:近期國際油價下跌,或倒逼國內(nèi)油服改革提速。短期看好海外拓展的油服企業(yè)。此外,LNG 重卡及氣瓶行業(yè)需求重新回升,設(shè)備有望迎來新一輪發(fā)展機遇。重點推薦金卡股份、杰瑞股份、吉艾科技、富瑞特裝。
海工裝備及服務(wù):中國海工裝備技術(shù)持續(xù)突破,制造產(chǎn)能加速向國內(nèi)轉(zhuǎn)移。主要邏輯:1)全球海工平臺進入更新周期,需求旺盛且制造產(chǎn)能加速向中國轉(zhuǎn)移;2)中國加大海洋油氣開發(fā)投入,平臺建造量上升。推薦寶鼎重工、亞星錨鏈、海油工程。
環(huán)保設(shè)備:污水及凈水處理市場容量巨大,推薦南方泵業(yè)、興源過濾。
核電設(shè)備:行業(yè)最困難時點已過,投資有望回升,關(guān)注江蘇神通。
公路養(yǎng)護:常規(guī)路檢納入15年國檢考核,銷售模式創(chuàng)新,推薦森遠股份。
鐵路設(shè)備:本周墨西哥取消中國鐵建高鐵訂單,但無礙“高鐵出口”長期邏輯。
同時,中西部鐵路建設(shè)加速,中長期投資來源獲保障。推薦南北車、永貴電器。
通用航空:空域改革即將全面啟動,看好地面設(shè)備龍頭威海廣泰、洪都航空。
工程機械:海外拓展和國企改革可能的徐工機械具備投資機會。
宏觀及行業(yè)新聞
1)10月制造業(yè)PMI 環(huán)比回落,穩(wěn)增長政策仍有空間;2)“一帶一路”方案年內(nèi)或出臺,發(fā)力經(jīng)濟穩(wěn)增長;3)國務(wù)院:用智慧升級“中國制造”。
