6月26日,機器人概念指數(shù)漲幅3%,月初至今漲幅10%;其中相關(guān)公司機器人漲幅6%,創(chuàng)歷史新高,市值接近200億元;亞威股份、慈星股份、瑞凌股份、三豐智能漲幅分別為6%、5%、4%。
機器人板塊為主題投資。全球第三次產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移、工業(yè)機器人密度僅為世界2/5的平均水平、經(jīng)濟結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型、人口紅利消失和國家政策大力支持等因素驅(qū)動行業(yè)持續(xù)高速增長,未來行業(yè)需求、景氣度、催化劑將不斷超預(yù)期,機器人板塊將長期保持高估值水平。機器人主題將持續(xù)被炒作,我們持續(xù)推薦機器人行業(yè),我們建議參與該主題投資。詳見深度報告《智能裝備行業(yè):工業(yè)機器人行業(yè)需求、景氣、催化劑將不斷超預(yù)期》。
工業(yè)機器人系統(tǒng)集成商借助本土多種優(yōu)勢將快速增長,看好掌握核心技術(shù)并且能跨領(lǐng)域發(fā)展的系統(tǒng)集成企業(yè)機器人、博實股份、天奇股份。
在國家和產(chǎn)業(yè)資本大力支持下,核心零部件國產(chǎn)化將超預(yù)期,看好掌握機器人核心零部件技術(shù)并且能與工控領(lǐng)域零部件協(xié)同帶來的規(guī)模效應(yīng)的企業(yè):南京埃斯頓(擬上市)、匯川技術(shù)、新時達等。工控領(lǐng)域市場規(guī)模是萬億的市場,該類龍頭企業(yè)市值天花板將遠比純機器人企業(yè)大。 看好有估值優(yōu)勢并且通過國內(nèi)外合作或者通過自身在工控領(lǐng)域的積累,計劃進入機器人領(lǐng)域的相關(guān)公司:銳奇股份、慈星股份、上海機電等。
